文丨李佳琪 编辑丨张孟月

校对｜吴政希

2023年是中国汽车创造奇迹的一年。中国汽车工业协会数据显示，我国汽车产销规模首次双双突破3000万辆，新能源汽车产销超900万辆、渗透率突破30%，汽车出口量全球第一……2023年，价格战席卷了整个车市，汽车厂商“花式”降价促销，稳定运行多年的汽车行业正被颠覆。2024年，“降价”和“内卷”主旋律将持续，甚至更加激烈。

汽车产业的健康发展既需要国家政策扶持，也需要金融支持。为助力汽车产业实体经济发展，提升行业抗风险能力，优化资源配置，银行业已布局多年。

为深入了解汽车金融对汽车产业的助力，《科技与金融》杂志专访招商银行总行汽车与出行行业战略客户部相关负责人，打开招商银行汽车金融“工具箱”——“银车通”，讲解招行汽车金融战略及服务方案，探讨金融机构拓展服务汽车行业深度和广度的路径。

专注淬炼专业

洞悉汽车产业发展

因看好汽车产业的发展潜力，招商银行很早就开始了汽车金融领域的布局。2013年，招商银行成立总行战略客户部，专注于服务我国重点发展产业，目前下设9个行业专营部门。汽车与出行行业战略客户部是其中之一，员工都称自己为“招行汽车人”。

招行相关负责人表示，总行汽车与出行行业战略客户部的优势，一方面体现在更高的服务层级，能为行业头部企业聚集更多产业和行内资源，满足客户复杂的金融需求；另一方面体现在“汽车人”专业团队能敏锐感知行业发展趋势，更懂客户需求，能与行业企业“同频共振”，为我国汽车企业的发展“保驾护航”。

改革开放打开了中国汽车合资的大门，面对发动机和变速箱等领域的技术壁垒，四十年来，中国汽车工业以“市场换技术”。如今终于迎来本土汽车自主品牌崛起，以及电动化、智能化领先的时代。中国车企掌握了新能源汽车“三电”——电池、电机、电控，以及智能驾驶等核心技术。

招行相关负责人感叹，“2023年中国汽车产业欣欣向荣，在中国几代汽车人几十年的共同努力下，我国汽车的生产制造能力获得了巨大的突破，并取得了新能源汽车的技术优势。”

从“车路协同”到“车能路云”，中国汽车产业进入抢跑的大融合时代。能源管理、自动驾驶、车联网等技术的创新与应用，促进汽车产业转型的同时，也为整个汽车产业带来更多发展机遇。但在耀眼的成绩下，汽车产业也同样面临诸多挑战。包括消费需求疲软、国际贸易壁垒，以及多数新能源汽车企业尚未实现盈利等问题。愈演愈烈的价格战使许多车企牺牲了利润，市场竞争进一步加剧。招行相关负责人表示，“这可能会加速汽车行业主体的优胜劣汰，许多主机厂现阶段会优先考虑销量增长而非利润。车企需要进一步扩大规模、占据市场，同时追求降低成本，创造足够的盈利空间。”

另外，为了保持利润持续增长、提高竞争力，在海外市场取得进一步突破也变得更加重要。但海外市场存在较大的国别政治风险，反倾销反垄断，关税加码等问题，而在海外合资建厂、产业链布局、经销商体系布局、品牌建设等方面，车企都面临着较大的挑战。

专业创造价值

构建全产业链服务体系

深耕汽车行业超过十年，招商银行围绕汽车“供、产、销、消”全产业链构建了一站式综合服务体系，其中包括分别针对产业链上、中、下游的拳头产品“账权池”“收银台”“交付通”等。

具体而言，对于产业链上游供应商，招行供应链金融服务体系已深化到3.0阶段，围绕重点行业的全产业链，部署产品创新和获客经营，打造适合不同行业的差异化产品及综合解决方案。

2023年，招商银行在全行业上游供应端融资投放接近7000亿元。以汽车行业为例，汽车产业链上游有数十万的企业围绕着核心企业提供产品和服务，但绝大部分上游企业为中小型企业，在产业链中处于相对弱势的地位。招行通过为汽车行业上游客户打造体系化的供应链融资方案，为大量的汽车上游配套企业解决了融资难、担保难和供应链失衡的问题。将银行的信用融入汽车产业上下游企业的交易行为有利于稳固产业链生态联盟，提升整个汽车供应链的竞争能力。

例如，招商银行创新地构建了以“生产计划”“应付账款”等数据为基础的数字融资产品“账权池”，为主机厂上游供应商提供信用融资。据了解，目前，招商银行已将该解决方案复制到超过十家汽车主机厂，在助力龙头车企做好“链长”的同时，也为该行在服务实体经济、解决中小企业融资难题、保障汽车供应链稳定升级等方面画上了浓重的一笔。

而对于一些具有发展潜力的初创型企业，招商银行会为他们提供股权投资撮合服务。2023年，招商银行在国内多个城市组织了一系列产业投资基金与优质产业链企业的对接会，为许多主机厂旗下的产业投资基金推荐汽车产业优质初创型和高成长性企业。

中游主机厂方面，招行能为其提供全面的投商行服务，其中“收银台”是创新产品之一。近几年，以特斯拉、“蔚小理”为代表的新能源造车新势力开始尝试直销模式。

直销模式下，面对众多零售车主客户，车企如何实现银联、第三方支付等多渠道统一收款？如何快速完成数量庞大的订单与资金自动对账？招商银行为它们定制了汽车“收银台”系统，即实现线上化收单、结算、分账、资金管理及增值服务的一体化系统，也为车主创造了便捷的购车支付体验。目前，招商银行已为二十多家主流的新能源主机厂开发上线了“收银台”产品。

对于产业链下游，招商银行相关负责人认为这是金融机构竞争的“红海”，经销商库存融资和信用卡分期、汽车按揭都是相对传统的业务。招商银行也积极通过金融赋能销售，上述领域的业务规模在金融机构中排名前列。近几年，行业开始出现汽车代理销售模式，招商银行创新性提出“交付通”解决方案，提供对应单车订单的全线上融资服务。

招商银行针对汽车全产业链各个环节上不同企业、不同场景、不同痛点需求，都有成熟的解决方案，构建了完整的“银车通”服务体系。

服务汽车“出海”

解决客户多元痛点

中国汽车“出海”也是当下我国汽车产业最热门的话题之一。如今，中国汽车出海不是简单地将产品运输到海外实现销售，而是涉及产品的本土化开发、品牌营销体系、销售和售后网络以及对海外经营风险的体系化应对机制的建设等各个方面。

随着我国汽车出口的快速增长，车企对于汽车金融支持的需求也与日俱增。招商银行瞄准车企出海痛点，依托“离在岸、境内外、本外币、投商行、线上下”五位一体的服务体系提供多元特色服务，发挥金融支撑作用。

一是提供陪伴式专业单证和便利的跨境结算数字化服务。“在中国汽车‘走出去’的过程中，会从国内的人民币资金结算改为海外不同国家、不同币种，甚至是欠发达国家的小币种资金结算，对汽车企业来说将面对更多不确定性和风险，存在交易对手风险识别、境外合作金融机构筛选的问题，以及汇率波动引起货币贬值的风险。”因此，随着我国汽车企业跨境业务量增长，企业对线上化、数字化、便利化的跨境结算需求也逐步增加。招商银行搭建了“人+数字化”的专业化服务，一方面为企业提供陪伴式专业服务，帮助汽车主机厂进行交易对手筛选、降低回款风险，制定安全的交易策略、外汇避险策略等；另一方面，招商银行推出了“一键核实报关单”等领先同业的特色服务，实现了跨境高频业务线上化快速办理。企业还能线上自助办理结售汇。无论车企通过国际信用证结算还是现金（TT）结算，都可以实现线上一站式办理，提升国际结算效率。

二是满足企业各种场景下的境内外投融资需求。当下，我国汽车主机厂和产业链出海既有产品直接出口销售，也有在海外投资建厂，还有收购海外成熟工厂等多种模式，企业对应的融资需求复杂且多元。为缓解企业资金压力，招商银行采取“一户一策”的方式为客户定制资金融通方案，包括银团、并购、流贷、贸易融资及项目贷款等品类。

三是搭建企业境外账户管理体系。当前汽车企业出海跨境交易呈现出小额、高频、跨国、跨区域的特点。车企亟需采用全球一览账户视图的数字化系统，以便跨时区处理业务、管理海外账户和资金。招商银行打造汽车企业全球资金管理体系，且帮助企业搭建多版本跨境资金池，有效链接企业境内外账户，帮助企业资金境内外高效调拨。

目前，招商银行已为众多头部汽车主机厂和产业链企业在泰国、印度尼西亚、澳大利亚等十余个国家提供跨境综合金融服务，支持企业拓展海外销售渠道和客户群体，助力我国汽车产业国际化发展。

把握行业大势

支持补能体系建设

新能源汽车销量和渗透率节节攀升，对于我国补能体系基础设施建设提出较高的要求。目前，充电是新能源汽车主流的补能方式，而此种补能方式存在充电时间成本高、对电网要求高、退役电池回收难等问题。为健全新能源汽车补能体系，国家持续引导换电模式发展，在此基础上电池资产运营公司（也称为“电池银行”）应运而生。

“电池银行”的底层逻辑是“车电分离”，企业可开展电池租赁、电池保险、电池梯次利用与回收等服务，目的是促进动力电池全生命周期价值最大化，降低消费者购车成本，进一步加强新能源汽车市场化推广。换电模式的推广应用对新能源行业的发展有诸多积极影响，例如丰富新能源汽车补能方式，降低用户里程焦虑；换电模式对比快充模式，提升了补能效率，在相同面积、时间内，可以服务更多车辆，从而减少土地资源占用；换电站及电池作为储能单元，可配合电网的“削峰填谷”，完成绿电消纳等等。

然而，由于“电池银行”需要储备大量电池，且汽车电池单价高达几万元至十几万元，为电池资产持有企业带来巨大的资金压力。有鉴于此，招商银行为此类企业提供了一系列的金融服务。招商银行已与市场第一批“电池银行”，如NP资产、YD新能、SD电服等企业建立了成熟的合作模式。初期为它们提供固定资产贷款、融资租赁，还整合资源协助企业寻找投资机构。企业发展中期，为其提供经营性租赁、协助企业发行ABN或ABS。发展成熟期，则协助企业发行公募REITs等。

中国汽车产业的健康发展既离不开产业政策的扶持，也离不开金融机构的助力。未来，招商银行汽车金融将继续紧跟行业最新趋势，不断开发新产品，满足多元化诉求，赋能汽车产业发展。